Fair Lending
Mortgage Rescue Scam Prevention
Are you in default on your mortgage or facing foreclosure? If so, you can expect be bombarded by calls from real estate agents, mortgage companies, attorneys and mortgage rescue scammers.
There is free help available through HUD-certified housing counseling agencies. Don’t fall for these common mortgage rescue scams:
Equity Stripping
Investors sometimes take properties from foreclosed homeowners in exchange for allowing the homeowner to stay in the property as a tenant. Because of the complexity of the transaction and false assurances given by rescue scammers, victims are often unaware that they are giving away their property and equity. Do not sign the deed to your home over to a mortgage rescue company unless you are sure that you want to give up ownership of your home!
Bogus Counseling
Some groups calling themselves “counseling agencies” may approach you and offer to stop the foreclosure for a large fee. These could well be services you could do for yourself or available for free, such as:
- Refinancing your mortgage
- Negotiating a payment plan
- Requesting a forbearance
- Filing an insurance claim
- Entering into a reverse mortgage
- Selling the home
Under new rules, mortgage relief companies may not collect any fees until they have provided consumers with a written offer from their lender or servicer that the consumer decides is acceptable and a written document from the lender or servicer describing the key changes to the mortgage that would result if the consumer accepts the offer. A list of free HUD-approved housing counseling agencies is available at http://www.hopenow.com or by calling 888-995-HOPE (4673).
Bogus Attorneys
A non-lawyer cannot help you with your legal problem. Only a licensed member of The Florida Bar can give you legal advice. If someone else helps you with your legal problem, they may be prosecuted for the unlicensed practice of law and your case may be affected. Attorneys may be exempt from the advance fee ban outlined above if they are following state law and if they place the fee in a client trust account.
FAIR LENDING
The Fair Housing Act prohibits mortgage lenders from considering your:
- Race
- Color
- National origin
- Religion
- Sex / Gender
- Familial status (pregnant or with children under age 18)
- Disability
in all aspects of residential mortgage lending. Fair lending guarantees the same lending opportunities to everyone.
The federal Fair Housing Act protects your fair lending rights. HUD’s Office of Fair Housing and Equal Opportunity enforces the federal Fair Housing Act. State and local human rights agencies enforce substantially equivalent fair housing laws. Discrimination based on sexual orientation and gender identity is prohibited in some local jurisdictions, including Orange County and the City of Orlando.
The Equal Credit Opportunity Act prohibits discrimination on the basis of race, color, religion, national origin, sex, age, marital status, and public assistance status.
Who can commit Lending Discrimination?
- Lender
- Real Estate Agent
- Mortgage broker
- Appraiser
- Loan servicer
- Title company
Examples of lending discrimination:
- Refusing provide information on mortgage loans to a borrower, because of the person’s race, color, religion, gender, national origin, familial status or disability;
- Offering different terms on a mortgage loan, such as offering borrowers of different races who have equal qualifications different interest rates, down payments, points, or fees;
- Requiring that equally qualified borrowers meet different conditions in order to obtain a mortgage loan, such as different credit scores, debt-to-income ratios or income verifications;
- Steering an applicant towards a bad mortgage loan products because of their protected class;
- Providing inferior servicing of a mortgage loan, such as not reporting timely payments;
- Treating a borrower differently when the borrower is in default, by refusing to modify a loan, or by foreclosing on a loan because of the person’s protected class;
- Treating bank-owned properties in minority areas differently than those in nonminority areas;
- Using different standards for pooling or packaging a loan in the secondary market;
- “Redlining,” or refusing to provide credit to an area because of the racial makeup of the area.
Where to go:
If you experience lending discrimination or mortgage rescue fraud:
Keep a written record of all attempted and actual contacts and conversations with the lender, real estate agent, mortgage broker, appraiser, loan service or title company.
Keep all documents, including loan applications, letters of denial and other materials related to the discrimination.
Contact one of the following for assistance:
Community Legal Services of Mid-Florida Fair Lending / Mortgage Rescue Scam Project
(407) 841-777-x2117
Florida Relay TTY Calls Dial 711
Email: .(JavaScript must be enabled to view this email address)
Serving Orange and Osceola Counties
Florida Commission on Human Relations
(800) 342-8170
U.S. Department of Housing and Urban Development Fair Housing Enforcement Center
(800) 440-8091
What We Do:
Community Legal Services of Mid-Florida’s Fair Lending Project works to create equal opportunity lending for all persons through education, investigation, and enforcement. CLSMF provides a full range of fair lending services in Orange and Osceola counties:
- Community education presentations which explain the rights and responsibilities of home buyers under fair lending laws;
- Investigations of discriminatory lending practices;
- Assistance with processing fair lending complaints;
- Referrals of discrimination cases to attorneys for legal representation.
To arrange a community presentation, please call 407-841-7777 ext. 2116. Presentations can be conducted in English and Spanish. CLSMF can arrange for other languages upon request.
This program is supported by the U.S. Department of Housing and Urban Development through the Fair Housing Initiatives Program.
Prevención de Estafas de Rescate Hipotecario
¿Esta usted atrasado en su pago hipotecario o esta apunto de enfrentar una ejecución hipotecaria? Si es así, espere ser bombardeado de llamadas de agentes de bienes raíces, compañías hipotecarias, abogados y estafadores prometiendo rescatar su hipoteca.
Hay ayuda gratuita disponible através de las agencias de consejeria de vivienda que son certificadas por HUD. No caiga en estas trampas de los estafadores de rescate hipotecario:
Desdoblamiento (Equity Stripping)
A veces, los inversionistas toman propiedades a apunto de ser reposeídas, a cambio de permitirle a los propietarios que se queden viviendo en la propiedad.
Debido a que esta transacción es muy compleja y los estafadores hacen promesas faltas; muchos de los propietarios no se dan cuenta que están cediendo la propiedad y perdiendo la equidad. No firme le las escrituras de su vivienda a una compañía de rescate hipotecario a menos que usted quiera perder la propiedad.
Consejeria Falsa
Usted talvez sea contactado por grupos o compañías que se hacen llamar “agencias de consejeria de vivienda”. Estas personas talvez les ofrezcan asistencia en parar la ejecución hipotecaria a cambio de costos muy altos. Muchos de los servicios que ellos le ofrecen, son cosas que usted puede hacer por si mismo, como:
- Refinanciar su hipoteca
- Negociar un plan de pago
- Pedir una tolerancia
- Hacer una reclamación de seguro E
- ntrar a una hipoteca revertida.
- Vender la vivienda
Bajo las nuevas reglas, compañías que ofrecen ayuda con las hipotecas no pueden colectar pagos/honorarios hasta que hayan proveído al consumidor una oferta por escrito de parte del prestamista la cual el consumidor considera aceptable. Documentos detallando los cambios a la hipoteca si el consumidor acepta la oferta, también deberán ser proveídos. La lista de agencias aprobadas por HUD para dar consejeria de vivienda esta disponible en el sitio web http://www.hopenow.com o llamando al 888-995-HOPE.
Abogados Falsos
Una persona que NO es abogado, no podrá ayudarle con su problema legal. Solamente abogados que sean miembros licenciados por el Florida Bar le podrán dar consejeria legal. Si alguien le ayuda con su problema legal, este podría ser procesado y enjuiciado por practicar ley sin licencia y su caso puede ser afectado. Los Abogados están excepto a la ley de honorarios mencionada anteriormente siempre y cuando estén siguiendo la ley estatal y los honorarios sean depositados en un fideicomiso.
EQUIDAD DE PRÉSTAMOS
El Acto de Equidad de Vivienda le prohíbe a los prestamistas tomar en cuenta su:
- Raza
- Color
- Origen Nacional
- Religión
- Sexo / Genero
- Tipo de familia (presencia de niños menores de 18 años o mujeres embarazadas)
- Discapacidad física o mental
en todos los aspectos relacionados con prestamos de hipotecas residenciales.
La ley federal de Equidad de Vivienda protege sus derechos de préstamos. La oficina de Equidad de Vivienda del Departamento de Vivienda y Desarrollo Urbano(HUD) es responsable por la ejecución de la ley de Equidad de Vivienda. Oficinas estatales y agencias locales de derechos humanos ejecutan leyes equivalente a la ley Equidad de Vivienda. Discriminación basada en la orientación sexual es prohibida bajo algunas ordenanzas locales, incluyendo los condados de Orange y la Ciudad de Orlando.
La ley de Igualdad de Oportunidad de Crédito, prohíbe la discriminación basada en la raza, color, religión, origen nacional, sexo, edad, estado civil, y el recibimiento de asistencia publica.
¿Quien Puede Cometer Discriminación de Prestamos?
- Prestamista
- Agente de Bienes Raíces
- Corredor de Hipotecas
- Tasador de Vivienda
- Administrador de Prestamos
- Compañía de Titulo
Ejemplos de Discriminación de Prestamos:
- Se reusa a proveer información sobre prestamos hipotecarios a prestatarios debido a su raza, color, religión, genero, origen nacional, estado civil o discapacidad.
- Ofrece diferentes condiciones de hipoteca, como diferentes tasas de interés, puntos, prontos, etc., a consumidores de diferentes razas que tienen calificaciones semejantes.
- Requiere condiciones diferentes como puntuación de crédito, verificación de ingreso a prestatarios que han sido calificados igualmente.
- Dirige a un aplicante a préstamos hipotecarios malos debido a su clase protegida.
- Provee administración de préstamo inferior, como por ejemplo no reportar los pagos a tiempo.
- Brinda trato diferencial a prestatarios cuando los pagos están atrasados; como por ejemplo, reusar la modificación de un préstamo, o hacer una ejecución de hipoteca.
- Trata o mantiene viviendas localizadas en áreas de alta populación de minorías que han sido reposeídas en forma diferente.
- Usa estándares diferentes en el mercado secundario.
- Niega crédito a áreas debido al la composición racial.
A donde puede ir:
Si usted experimenta discriminación de préstamos o experimenta fraude de rescate hipotecario:
Mantenga un registro escrito de todas las comunicaciones y contactos con el prestamista, agente de bienes raíces, corredor de hipotecas, tasador, administrador de préstamos y compañía de titulo.
Mantenga todos los documentos, incluyendo aplicación de prestamos, cartas de
Desaprobación y cualquier otro material que pruebe discriminación.
Contacte a estas agencias para recibir asistencia:
Community Legal Services of Mid-Florida
Proyecto de Equidad de Prestamos & Estafa de Rescate Hipotecario
(407) 841-7777 ext. 2116
TDD: 711
Email: .(JavaScript must be enabled to view this email address)
Servimos a los condados de Orange y Osceola
Florida Commission of Human Relations
(800) 342-8170
U.S. Department of Housing and Urban Development Fair Housing Enforcement Center
(800) 440-8091
Que Hacemos:
Community Legal Services of Mid-Florida, trabaja para crear igualdad de prestamos para todas las personas a través de educación, investigación y ejecución. CLSMF provee servicios de equidad de préstamos en los condados de Orange y Osceola.
- Presentaciones educativas a la comunidad que explican los derechos responsabilidades de arrendadores y compradores de viviendas.
- Investigaciones de casos de discriminación de préstamos.
- Asistencia con la presentación de querellas de discriminación de préstamos.
- Referencias de casos de discriminación a abogados para representación legal.
Si esta interesado en nuestras presentaciones, llame al (407) 841-7777 ext.2116. Nuestras presentaciones son hechas en ingles y español. Podemos proveer otros idiomas si es necesario.
Este programa es patrocinado por el Departamento de Vivienda y Desarrollo Urbano a través del Programa de Iniciativas de Equidad de Vivienda.
